קיזוז הפסדי הון סעיף 102: מתי ניתן לקזז הפסד הון ממימוש מניות עובדים.

רשות המסים פרסמה ב 19.3.2025 נייר עמדה בנושא קיזוז הפסדי הון ממכירת מניות כנגד הכנסה ממימוש מניות שהוקצו לעובדים לפי סעיף 102. עיקרי ההבהרה: ניתן לקזז הפסד הון כנגד רווח הון במסלול הוני בלבד בכפוף לתנאי הגשת דוחות אישיים בזמן הן לשנת ההפסד והן לשנת הקיזוז. לא ברור האם איסור הקיזוז כנגד מסלול פירותי נובע עקב שיעורי המס : שבמסלול הפירותי מס שולי 47% והרווח ההוני 25% שהרי אז הקיזוז חוסך מס גבוהה. או שהאיסור נובע מפאת העדר זהות לאופי ההכנסה - הפסד הוני כנגד הכנסה פירותית. זו שאלה שעשויה לעלות במשנה תוקף בפרקטיקה. לסיכום הפסד הון מני״ע ניתן לקיזוז כנגד הכנסה מימוש מניות לפי סעיף 102 אך ורק במסלול ההוני.

כלומר, קיזוז הפסדי הון סעיף 102 יתאפשר רק כאשר מדובר ברכיב רווח הון, ולא כנגד רכיב פירותי או שווי הטבה המסווג כהכנסת עבודה.

בכל מקרה של מימוש מניות עובדים לפי סעיף 102, מומלץ לבחון מראש את מסלול ההקצאה, אופי ההכנסה, קיומם של הפסדי הון, והאם הוגשו הדוחות האישיים הנדרשים במועד.